趋势交易-经济金融-经济管理-太极之巅书单号

书刊介绍

《趋势交易》内容简介

如果能够正确地理解趋势跟踪的概念，大家自然就知道我们永远不会追求所谓的“抄底逃顶”。更准确地讲，趋势跟踪者并不是简单地“低买高卖”，而是追求在高位买进后能以更高的价格卖出，或低位卖空后能以更低的价格平仓。使用这类策略会让我们的入场动作经常显得比别人晚半拍，而退出的时机似乎又总是姗姗来迟，但会尽可能地享受到从顶部到底部之间的大部分收益。
从理论上讲，所有趋势跟踪策略都是一样的，它们最重要的核心假设是“金融市场总是倾向于相当长的一段时间里按照同一方向运动”，无论上涨、下跌或者横盘震荡，都算是所谓的“趋势”。趋势也许不会永远持续下去，甚至可能不会轻易出现，但按照严格的假设，市场总会在足够长的时间里沿着同一个方向持续地运行。抓住这类机会可以让“趋势跟踪”的策略获得足够的盈利，以至于不仅能弥补之前的全部交易亏损，甚至还会有相当多的盈余。

作品目录

推荐序
前言
致谢
第1章：利用期货实现跨资产的趋势交易
分散化趋势跟踪策略的简单介绍
传统的投资方法
分散化管理期货的实例
针对趋势跟踪策略的批评
以管理期货为生
个人投资与以交易为生的区别
第2章：期货交易所需的数据和工具
期货应当被视为一类资产
期货的数据
期货板块的划分
必要的工具
第3章：构建分散化的期货交易策略
他们所有人做的都是同样的事情
解密趋势跟踪策略的魔盒
第4章：两种基本的趋势跟踪策略
策略表现
对于现有策略的改进
第5章：趋势跟踪策略表现的深度分析
策略的表现情况
成为股票投资的有益补充
交易方向的选择
不同板块的收益贡献
现金管理和来自政府的“免费午餐”
恰当地理解“杠杆”的含义
第6章：22年的回顾（1990～2011年）
如何阅读本章的内容
1990年
1991年
1992年
1993年
1994年
1995年
1996年
1997年
1998年
1999年
2000年
2001年
2002年
2003年
2004年
2005年
2006年
2007年
2008年
2009年
2010年
2011年
从22年的历史回顾中所总结出的结论
第7章：反向破解竞争对手的策略
投资品种池
不同品种池的比较
破解当世基金的策略
结论
第8章：一些改进的小技巧
同时捕捉不同时间尺度的趋势
合成期货的交易
添加逆势交易的元素
日内止损
相关性矩阵、持仓限额与风险控制
展期效应
模拟优化的缺陷
第9章：一些期货交易上的务实问题
资金规模的限制
交易的执行
现金管理
亏损时的业绩波动更为剧烈
投资组合监控
后续管理
第10章：最后的忠告
期货基金日薄西山的盈利能力
小心别在阴沟里翻船
设置初始的风险水平
参考文献